Mizuho analistleri, son dönemde yaşanan küçük gecikmelere rağmen NVIDIA’nın (NASDAQ:NVDA) yapay zeka grafik işlem birimleri (AI GPU) pazarındaki lider konumuna güvenmeye devam ediyor.
En son bilgilere göre Nvidia (NVDA), B100 ve GB200 grafik işleme birimleriyle ilgili engellerle uğraşırken bile pazardaki güçlü konumunu koruyor. Mizuho, özellikle NVL36/72 kullanarak GB200’e stratejik geçişiyle “NVDA’nın ön planda kalmaya devam ettiğini” ve 2025 yılına kadar üretimde bir artış beklendiğini belirtiyor.
Analistler, Nvidia’nın B100/GB200 grafik işlem birimlerinin aşırı ısınma sorunları nedeniyle “küçük bir gecikme” yaşadığını ve yeniden tasarlanması gerektiğini kabul ediyor. Sonuç olarak, başlangıçta 2024’ün üçüncü çeyreği için planlanan üretim artışı Kasım-Aralık 2024’e ertelendi.
Buna rağmen Mizuho, Nvidia’nın H100/H200 ürün talebi tahminini yaklaşık 400.000 adet artırarak genel pazar talebinin güçlü olduğunu gösterdi.
Yatırım bankası, bu gecikmenin Nvidia’nın Ekim çeyreği için gelir tahmininde küçük bir revizyona neden olarak 26,8 milyar $’a (27,3 milyar $’lık konsensüs tahmininden marjinal olarak daha düşük) neden olmasına rağmen, uzun vadeli perspektifin iyimserliğini koruduğunu gözlemliyor.
Geleceğe bakıldığında Mizuho, Nvidia’nın 2025 yılında 20.000 ila 25.000 veya daha fazla birleşik NVL sunucu rafı teslim edebileceğini ve bunun da 2026 ve 2027 mali yıllarında “ortalama satış fiyatında kayda değer bir artışa” yol açabileceğini öngörüyor.
Ayrıca analistler, 2025’in ikinci yarısında hem performans hem de güç tüketiminde avantaj sağlaması beklenen Silikon ara bağlantılı (CoWoS-S) Chip-on-Wafer-on-Substrate teknolojisini kullanan hava soğutmalı B200A/210A grafik işlem birimlerine doğru stratejik bir geçiş olacağını tahmin ediyor.
Kısa vadeli revizyonlara rağmen Mizuho, Nvidia için fiyat hedefini 128 dolardan 132 dolara yükseltirken, hisse senedini mükemmel bir yatırım fırsatı olarak tavsiye etmeye devam ediyor.
Sonuç olarak Mizuho, Nvidia’nın yapay zeka GPU endüstrisinde sürekli olarak kesin lider olarak öne çıktığını ve ileriye dönük sürekli genişleme beklentileri olduğunu teyit ediyor.
Bu makale AI teknolojisinin yardımıyla üretilmiş ve çevrilmiştir ve bir editör tarafından gözden geçirilmiştir. Daha fazla ayrıntı için lütfen Hüküm ve Koşullarımıza bakın.
